新黄浦(600638.CN)

新黄浦:地产项目陆续进入结算期,金融股权凸显价值

时间:12-03-08 00:00    来源:申万宏源

我们看好公司未来商业地产资产价值以及金融股权投资业务,维持增持评级。

公司12年、13年EPS预计为0.46元和0.52元。地产每股RNAV为6.61元,给予30%折价,加上金融股权每股价值7.10元,公司合理价值为11.73元较目前股价尚有34%空间。维持增持评级。